ЦБ разрывает родственные связи

Банк России не намерен жертвовать устойчивостью российской банковской системы ради поддержания европейской. Работающие в России крупнейшие "дочки" банков-нерезидентов получили от ЦБ недвусмысленное предупреждение ограничить финансирование материнских компаний. В этот раз оно прозвучало раньше, чем в 2008 году. Хотя темпы роста иностранных активов целого ряда дочерних банков уже превышают 20% в месяц, отток капитала в $13 млрд по итогам октября пока вчетверо ниже, чем в кризисном 2008 году.

В последние несколько недель Банк России провел ряд встреч с руководителями дочерних структур крупных иностранных банков, работающих России, в ходе которых настоятельно рекомендовал аккуратнее перераспределять ликвидность в пользу головных компаний, рассказали несколько банкиров. Источник, близкий к Банку России, подтвердил проведение профилактической работы с менеджерами ряда "дочек" зарубежных структур. По словам собеседников, в каждом случае предупреждения были индивидуальными. "Моим коллегам в дочернем банке крупного европейского банка настоятельно рекомендовали снизить активность в кредитовании головных структур",— рассказал один из банкиров. Это было сделано с отдельным указанием на то, что "попытка под давлением головного банка содействовать улучшению ликвидности там может плохо повлиять на ликвидность здесь", уточнил он. По словам источника , близкого к российской "дочке" еще одного иностранного банка, рекомендации со стороны ЦБ состояли в том, чтобы ограничить риски, связанные с досрочным изъятием из российской "дочки" фондирования материнским зарубежным банком. По словам собеседников, общая для всех "дочек" рекомендация состояла в том, чтобы снизить зависимость от головных компаний за рубежом.

По сведениям, во встречах, в частности, принимали участие представители Юникредит-банка, Райффайзенбанка, Росбанка, Ситибанка. В Райффайзенбанке от комментариев отказались. В Юникредит-банке, Росбанке и Ситибанке факт профилактических бесед с регулятором опровергли. Впрочем, последнее время "дочки" зарубежных банков все активнее опровергают любую информацию, касающуюся обмена ликвидностью с головными структурами. Ранее они также категорически отрицали сокращение лимитов финансирования со стороны головных компаний. Интересно, что в каждом банке, отводя подозрения от себя, указывали на конкурентов.

Между тем данные отчетности этих банков по форме 101 за октябрь демонстрируют, что поводы для беседы с регулятором у них есть. Так, у Райффайзенбанка портфель кредитов нерезидентам вырос на 22,7%, до 84,9 млрд руб., у Росбанка — на 27,8%, до 57,6 млрд руб., у Ситибанка — на 40,1%, до 19,1 млрд руб. У Юникредит-банка данный показатель по сравнению с сентябрем снизился на 21,4%, до 265,4 млрд руб., однако по-прежнему остается самым высоким среди крупнейших "дочек" иностранных банков. В третьем квартале он обеспечил около трети всего оттока частного капитала из России (см. "Ъ" от 21 октября).

При этом сопоставление отчетности головных компаний и их российских "дочек", лидирующих по объему кредитования нерезидентов, показывает, что переток ликвидности имеет очевидные экономические предпосылки. Так, например, итальянская группа UniCredit в третьем квартале получила чистый убыток в €10,64 млрд, а российский Юникредит-банк за тот же период получил чистую прибыль по МСФО в 4,3 млрд руб. Австрийский Raiffeisen International Bank в третьем квартале 2011 года сократил чистую прибыль более чем вдвое, до €130 млн, по сравнению с аналогичным периодом 2010 года, чистая прибыль российского Райффайзенбанка по РСБУ за третий квартал (данных по МСФО еще нет) составила 4,9 млрд руб.

Вчера обеспокоенность операциями дочерних банков нерезидентов с их материнскими структурами и влиянием этих операций на ликвидность выразил и ЦБ. "У нас достаточно критический взгляд на эту проблему, потому что банки-нерезиденты приходят на рынок со своими деньгами при ситуации весьма благоприятной: они приносят сюда долларовую ликвидность, способствуют укреплению курса рубля. А как только ситуация ухудшается резко, движение идет, как правило, в обратную сторону. Все это создает проциклический эффект,— сообщил начальник отдела анализа банковского сектора и мониторинга системной устойчивости департамента банковского регулирования и надзора Банка России Александр Виноградов на заседании комитета РСПП по банкам и банковской деятельности.— Они дополнительно разогревают ликвидность, когда ее и так много, и сушат ее именно в тот момент, когда ликвидность здесь нужна". Подобная практика, по его словам, "не является полезной для рынка и, возможно, потребует каких-то регулятивных мер".

Вчера в ЦБ указали, что в список банков со значительной долей в активах кредитов нерезидентам вошло 10-15 кредитных организаций. При этом из десяти банков, лидирующих по оборотам с нерезидентами, семь — это "дочки" иностранных банков.

В 2008 году в рамках борьбы с оттоком капитала, в котором активно участвовали банки—"дочки" нерезидентов, эти меры свелись к ограничению иностранных активов банков, а когда это не подействовало, то ЦБ перешел к угрозам лишить банки возможности рефинансирования у государства. Тогда эту угрозу ЦБ исполнил частично, снизив в декабре 2008 года лимиты 34 банкам по беззалоговым кредитам. Их "дочки" нерезидентов также активно использовали для поддержки головных структур. Сейчас, когда отток капитала существенно меньше (за октябрь — $13 млрд против рекордных $ 50 млрд в октябре 2008 года), а беззалоговые кредиты пока не запущены, ЦБ ограничивается словесными интервенциями, указывают источники . "Так остро, как в 2008 году, проблема "дочки-матери" не стоит, дочерние структуры нерезидентов пока рискуют в основном собственной ликвидностью, поэтому и рекомендации им звучат менее жестко,— указывает источник, близкий к ЦБ.— С отдельными особо отличившимися игроками проводятся беседы, идет работа". "Впрочем, если словесные интервенции не помогут, а их банки обычно воспринимают достаточно серьезно, есть и другие способы воздействия — например, можно ввести уполномоченных представителей ЦБ в банки для контроля за ситуацией с ликвидностью",— указывает другой источник .

"Вывод капитала в кризисной ситуации всегда является отрицательным фактором для национального регулятора,— говорит партнер Berkshire Advisory Group Александр Артемьев.— В связи с этим хороши любые протекционные методы, в том числе лишение возможности получения дополнительной ликвидности от национального регулятора, европейские регуляторы сегодня используют подобные протекционные инструменты". Так, недавно австрийские финансовые регуляторы запретили австрийским банкам рефинансировать свои дочерние структуры в Восточной, Центральной и Юго-Восточной Европе.

Источник: КоммерсантЪ